Reverse factoring : analysis of market potential in Finland

Abstract

This thesis examines the market potential of a reverse factoring product in Finland from Fundu Oy’s perspective. Reverse factoring is a supply chain finance solution in which a bank or financial institution enables suppliers to receive early payment based on the buyer’s creditworthiness. The study assesses the market demand, risk profile, and implementation requirements. A mixed-methods approach combines interviews with a bank, a buyer, and a European reverse factoring platform with a survey of Finnish manufacturing and trade firms. Porter’s Five Forces and selected PESTEL dimensions guide the market analysis.

Findings indicate that reverse factoring could address a financing gap for Finnish SMEs facing long payment terms, offering benefits to suppliers and buyers. However, adoption is constrained by cost sensitivity and IT integration challenges.

Tämä pro gradu -tutkielma tarkastelee toimittajarahoituksen markkinapotentiaalia Suomessa Fundu Oy:n näkökulmasta. Toimittajarahoitus on toimitusketjurahoituksen ratkaisu, jossa pankki tai rahoituslaitos mahdollistaa toimittajille laskujen ennenaikaisen maksun ostajan luottokelpoisuuden perusteella. Tutkimus arvioi markkinakysyntää, riskiprofiilia ja käyttöönoton edellytyksiä.

Tutkimuksessa käytetään monimenetelmällistä lähestymistapaa, joka yhdistää haastattelut pankin, ostajan ja eurooppalaisen toimittajarahoitus-alustan kanssa sekä kyselytutkimuksen suomalaisille teollisuus- ja kaupan alan yrityksille. Markkina-analyysi perustuu Porterin viiteen kilpailuvoimaan ja valikoituihin PESTEL-ulottuvuuksiin.

Tulokset osoittavat, että toimittajarahoitus voisi auttaa suomalaisia pk-yrityksiä ratkaisemaan pitkistä maksuajoista johtuvan rahoitusvajeen ja tuoda hyötyjä sekä toimittajille että ostajille. Käyttöönottoa kuitenkin rajoittavat kustannusherkkyys ja IT-järjestelmien yhteensopivuushaasteet.